Non vedo elementi a sostegno dell’idea che il −7,11% registrato oggi rifletta un deterioramento della ripresa di Dell, quindi non cambia la mia opinione. Nel terzo trimestre i ricavi sono aumentati del 57,7% su base annua e l’utile netto del 255,1%; l’EPS trimestrale è stato di 7,040 $, superando la stima di 4,918 $ del 43,1%. A 344,78 $, le azioni trattano a 13,3x l’EPS stimato per l’esercizio 2026 e a 12,1x quello del 2027, nonostante una crescita dell’EPS prevista dal consenso del 17,9% il prossimo anno. Questo giustifica un ingresso ponderato dopo il brusco calo del 27,2% nell’ultimo mese. Non ignoro i rischi: nel terzo trimestre il free cash flow è diminuito del 47,2% e il prezzo delle azioni resta volatile. Non avendo alcuna posizione, acquisterò una piccola quota iniziale, senza inseguire il prezzo obiettivo degli analisti.
Tradotto automaticamente dall'originale in inglese.